融资计划(精选5篇)

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摘要

三、市场分析 四、管理团队 五、财务计划 六、融资方案的设计 七、摘要 一、公司介绍 1、公司简介 主要内容包括公司成立的时间、注册资本金、公司宗旨与战略、主要产品等,这方面的介绍是有必要的,它可以使人们了解你公司的历史和团队。 2、公司现状 在此…

融资计划(精选5篇)

融资计划范文第1篇

企业融资计划书范文(1)一、公司介绍

二、项目分析

三、市场分析

四、管理团队

五、财务计划

六、融资方案的设计

七、摘要

一、公司介绍

1、公司简介

主要内容包括公司成立的时间、注册资本金、公司宗旨与战略、主要产品等,这方面的介绍是有必要的,它可以使人们了解你公司的历史和团队。

2、公司现状

在此将您公司的资本结构、净资产、总资产、年报或者其他有助于投资者认识你的公司的有关参考资料附上。如果是私营公司还应将前几年经过审计的财务报告以附件形式提供。如果经过审计请注明审计会计师事务所,如果未经审计也请注明。

3、股东实力

股东的背景也会对投资者产生重要的影响。如果股东中有大的企业,或者公司本身就属于大型集团,那么对融资会产生很多好处。如果大股东能提供某种担保则更好。

4、历史业绩

对于开发企业而言,以前做过什么项目,经营业绩如何,都是要特别说明的地方,如果一个企业的开发经验丰富,那么对于其执行能力就会得到承认。

5、资信程度

把银行提供的资信证明,工商、税务等部门评定的各种奖励,或者其他取得的荣誉,都可以写进去,而且要把相关资料作为附件列入。最好有证明的人员。

6、董事会决议

对于需要融资的项目,必须经过公司决策层的同意。这样才更加强了融资的可信程度,而不是戏言。

二、项目分析

1、项目的基本情况

位置、占地面积、建筑面积、物业类型、工程进度等,都是房地产开发的基本情况,需要在报告中指出。

2、项目来历

项目来历是指项目的来龙去脉,项目的上家是谁,怎么得到的项目,是否有遗留问题,是如何解决的等情况。

3、证件状况文件

项目是否有土地证、用地规划许可证、项目规划许可证、开工证和销售许可证等五证的情况。需要复印件。

4、资金投入

自有资金的数额、投入的比例、其他资金来源及所占比例、建筑商垫资情况、预计收到预售款等情况等,方便了解项目的资金状况。

5、市场定位

指项目的市场定位,包括项目的物业类型、档次、项目的目标客户群等

6、建造的过程和保证

项目的建筑安装过程,如何得到保障可以如期完工。而不会耽误工期,不会导致项目无法按期交付使用。

三、市场分析

1、地方宏观经济分析

房地产是一个区域性的市场,受到地方经济的影响比较大。而表征一个地区的经济发展的指标等数据和经济发展的定性说明等需在本部分体现。

2、房地产市场的分析

房地产市场的分析比较复杂,而且说明起来可繁可简。简单说需要定性分析本地区房地产市场的发展,平均价格,各种类型房地产的目标客户群等。复杂些说明则需要在时间数轴上表征价格的走势波动,但是,因为很多地区没有进行常规的价格跟踪,所以,严格数据的分析很难完成,但是可以通过典型项目的分析来代替。

3、竞争对手和可比较案例

分析现有的几个类似项目的规划、价格、销售进度、目标客户群等,同时,也需要罗列一些未来可能进入市场竞争的对手项目情况,以及未来的市场供应量等情况。

4、未来市场预测及影响因素

未来的市场预测很难预料,但是可以通过市场的周期的方法和重点因素分析法等分析方法做出预测。

四、管理团队

1、人员构成

公司主要团队的组成人员的名单,工作的经历和特点。如果一个团队有足够多经验丰富的人员,则会对投资的安全有很大的保障。

2、组织结构

企业内部的部门设置、内部的人员关系、公司文化等都可以进行说明。

3、管理规范性

管理制度,管理结构等的评价。可以由专门的管理顾问公司来评价和说明。

4、重大事项

对于企业产生重要影响的需要说明的事项。

五、 财务计划

一个好的财务计划,对于评估项目所需资金非常关键,如果财务计划准备的不好,会给投资者以企业管理者缺乏经验的印象,降低对企业的评价。本部分一般包括对投资计划的财务假设,以及对未来现金流量表、资产负债表、损益表的预测。资金的来源和运用等内容。

其中,对于企业自有资金比例和流动性要求较高。

六、融资方案的设计

1、融资方式

(1)股权融资方式(注:股权和债权方式是两种最主要的方式,但是,还有很多不是某一种方式所能解决的,而是几种方式在不同的时间段的组合。这部分是解决问题的关键,是否能够取得资金,关键在于是否能够通过融资方案解决各方的利益分配关系。)

方式:融资方式将以融资方(包括项目在内)的股权进行抵押借款

这种投资方式是指投资人将风险资本投资于拥有能产生较高收益项目的公司,协助融资人快速成长,在一定时间内通过管理者回购等方式撤出投资,取得高额投资回报的一种投资方式。

操作步骤:签订风险投资协议书

A、对融资方的债务债权进行核查确认

B、签订风险投资协议书:确定股权比例、确定退出时间、确定管理者回购方式、确定再融资资金数量及时间、确定管理上的监控方式、确定协助义务。

C、在有关管理部门办理登记手续

(2)债权融资方式

方式:投融资双方签定借贷合同进行融资,确定相应固定利率和收回贷款的期限。

(3)债转股的融资方式

投融资双方开始以借贷关系进行融资,投资方在借贷期间内或借贷期结束时,按相应的比例折算成相应的股份。

(4)房地产信托融资

(5)多种融资方式的组合

在不同的时间阶段用不同的融资方式。在项目的初级阶段主要以股权融资方式为主,因为对融资方来说这个阶段的资产负债情况不会有很大的压力;在中后期阶段可以运用股权、债权方式,这个阶段融资方对整个项目有了明确的预期,在债务的偿还上有明确的预期。

2、融资期限和价格

融资的期限,可承受的融资成本等,都需要解释清楚。

3、风险分析(任何投资都存在风险,所以应该说明项目存在的主要风险是什么,如何克服这些风险。)

对投资融资双方有可能的风险存在作出判断。

A、投资方的投资资金及收益风险在项目无法启动的情况下将一直独立承担投资资金成本,及追加资金成本。

B、投资方不能有效监控好管理者的经营从而产生新的债务而产生的连带风险。

C、破产风险

D、融资者对投资者的信用没有得到确定而产生无法回购的风险

E、融资者为掌控全局经营,在回购时利益出让增加风险。

F、融资者提前回购而付出的资金成本风险。

风险化解方案

A、资方对是否资金进入后可以完成计划要进行评估和测算。

B、投资方对融资方的项目进程进行监控,并按照进程需要分批进行投资款的专款专用。

C、投资方对融资方的相关项目所签订的合同进行核审后,评估其付款和还款能力。

D、资方审核融资方的还款计划可行性,一旦确定后将按还款计划回款。

4、退出机制(绝大多数的投资都不是为了自用,而是是为了获利,因此都涉及到退出机制问题,所以,需要在此说明投资者可能的退出时间和退出方式。)

A、股权方式融资的退出

项目进行中投资方退出;

项目完成投资方退出一种方式是融资方按时按预定的回报率加本金额度进行现金回购股份,第二种是融资方按投融资双方约定的价格及相应的物业面积的形式回购股份,第三种投资方享受整个项目的分红;

B、债权方式融资退出

项目进行中投资方退出,可以用违约今的形式控制;

项目完成投资方退出,按时还本付息;

5、抵押和保证

在涉及到投资安全的时候,投资者最关心的是如何保障投资的安全。而最有效的安全措施就是抵押,或者信誉卓着的公司的保证。

6、对房地产行业不熟悉的客户,需要提供操作的细节,即如何保证投资项目是可行的。

七、摘要

长篇的融资报告是提供给有融资意向的客户来认真读的,而对于在接触客户的初期阶段,仅需要提供报告摘要就可以了。报告摘要是对融资报告的高度浓缩,因此,言简意赅就非常重要。

企业融资计划书范文(2)(一)经营状况

1.企业经营状况介绍

2.市场预测

3.基础设施介绍

4.市场竞争态势与对策

5.项目盈利能力预测

6.贷款运用与预期效果

7.总结与说明

(二)财务数据分析

1.资金来源与运用

2.设备清单

3.资产负债表

4.收支平衡分析

5.收入计划

(1) 三年期汇总损益表

(2) 第一年按月现金流量表

(3) 损益表说明

(三)辅助文件

正文部分按“目录一览表”组织编写,但要注意几个问题:

1.要把企业由小到大的发展经历概述放在前段,即要突出经营业绩,展示各种荣誉,在同行业所处的优势地位,项目的特点及企业今后发展前景。

2.市场预测编写

这部分编写先对整个市场状况介绍给对方,然后论述本项目在市场中的地位和发展趋势,作到三符合,一要符合国家产业政策,二要符合技术的领先性和发展趋势,三要符合可行性和可操作性。

3.市场竞争态势与对策编写

如果您是面向全国市场,要把同行业中主要竞争厂家作以对比分析,包括生产规模、产品类别、主要市场分布及市场份额等。

4.贷款使用与预期效果编写

这部分主要说明资金投向与资金回笼,即借款是用于购买设备、技术、铺面,还是进行基础设施建设,还是增加流动资金,扩大经营规模;投资预期效果如何,如何还贷等问题。

5.资金来源

项目资金不可能全部由银行解决,您必须有一定自有资金投入,借款可申请1/3-1/2,为保证资金安全,您必须有财产低压或担保。

6.财务分析

必须由专业人员编写,不可简单应付,而却应有相关的附表。

7.辅助文件

应包括:

(1) 项目建议书或可行性研究报告

(2) 政府有关部门批复文件

(3) 技术或专利应有相关证书等文件

(4) 企业资信证明

融资计划范文第2篇

一、前言

金融租赁公司的存在促进了不同经济方之间的交流,当一个企业的发展面临着资金或者其他方面的短缺时,金融租赁公司在帮助其解决燃眉之急的同时也降低了因购置大型设备及物资产生大额债务及占用大量资金所带来的风险。金融租赁成为众多企业热衷采用的办法。要真正弄清金融租赁公司的融资渠道及特点,只有真正了解金融租赁。

二、金融租赁的概念及特点

(一)金融租赁的概念

所谓金融租赁就是当出现租赁需求时,资金或者资产的出租人就会根据需求方和供货方的评价和选择,从供货方处所取得的资金或者物品按照约定的合同和要求出租给需求方使用,并同时向需求方收取事先确定的费用。由此可见,金融租赁不仅可以是资金领域的租赁,同时也是对资产的租赁,将资金和资产相结合所产生的新型融资形式,实现了金融在各个领域之间的流通,为经济领域的不断发展提供了支持,加大了资本的流通速度和范围,为企业创造更大经济效益提供了便利。

(二)金融租赁的特点

1. 金融租赁所涉及到的交易人较为复杂,在一次金融租赁活动中至少会涉及到出租方、供货方以及承租方三个主体。

2. 金融租赁一般的租赁时间都较为长久,极少存在时间较短的金融租赁,通常设备的租赁都会与设备的使用寿命相等,属于一种中长期的投资。

3. 由于金融租赁涉及到的主体较多且主体之间的性质不同,所以在一次金融租赁活动中至少需要签订两份合同。一个是出租方与供货方的合同,这个合同确保了可以获得投资;另一个是出租方与承租方的合同,这个合同确保了租赁活动可以获得投资的利益。

4. 当租赁合同生效后,该合同各方就不能在执行过程中随意停止履行,只能终结或者双方自愿解除。

三、金融租赁公司的融资方式

(一)资本金

金融租赁公司作为一种对资金要求较高的公司,属于资金密集型的业务种类。随着国家对金融租赁公司采取政策方面的支持,金融租赁公司的注册资本已经由原来的最低5亿元降至最低1亿元,这就使得金融租赁公司可以使用更多的资金进行投资、发展和扩大自己的业务。

(二)向金融机构拆借资金

金融租赁公司的融资途径还可以选择与其他的金融机构合作,从金融机构借取资金,但是这种融资方式不仅受到资产负债的影响,使得企业的负债加大,同时还受到时间上的制约。所以这种向金融机构拆借资金的融资方式只有在时间和业务急切的情况下才会使用,往往只是为了解除燃眉之急。

(三)发行金融债券和股票

金融租赁公司的另一个融资方式就是可以通过发行股票或者债券进行融资,因为现在中国的债券市场的市场准入要求较高,且霸占债券市场的基本上都是国有的大型公司,发行债券的难度比较大,程序也比较复杂。股票市场的情况与债券市场相比就显得更为严峻,因此,目前我国的金融租赁企业想要通过这种融资方式进行融资的难度还是非常大的。

(四)商业票据

金融租赁公司还可以通过商业票据进行融资,因为商业票据具有再贴现和承兑的功能,因此,可以保证资金的流通不受大的影响。但是目前商业票据的发展状况并不是非常的理想,金融租赁公司要想通过这条途径进行融资还需要多加考虑。

四、金融租赁公司融资渠道的选择和特点

(一)融资渠道的选择

金融租赁业的发展,需要金融租赁企业根据自身需求及特点,选取合适的融资渠道以适应当今市场经济环境下激烈的竞争局面。只有将金融租赁的主体更加多元化,不断地使扩宽融资渠道,才能促使金融租赁企业的整体实力上升。下面介绍目前主要的融资渠道。

1. 当一个金融租赁企业它具有足够多的资本和高水平的管理能力以及每年可以获得稳定的、较高的效益时,可以支持这些企业发行自己的股票或者债券,以获得更加多的资金来源,丰富该公司的融资渠道,为进行中长期的投资给予支持。

2. 通过政府或相关金融机构向金融租赁公司提供资金或政策支持,鼓励金融租赁业的发展,为金融租赁公司提供充足的资金支持。

3. 国家允许金融租赁公司同保险公司之间展开合作,为金融租赁企业的发展提供更多的资金来源,通过吸收保险公司的资金,加大对投资的扩展。

4. 金融租赁领域还会涉及到资产的证券化,这是一种新的融资途径,到目前为止,主要是信托和真实销售这两种基本的运作方式。两种方式各有优缺点,现在我国使用较多的为信托模式。

(二)租赁业资金来源的特点

1. 金融租赁业获得政府的大力支持。在发达国家,政府为了促进本国的经济增长,大力倡导和扶持金融租赁业的发展,在政策方面给予了大力支持,通过直接补贴和各种低利率的方法使得金融租赁业取得良好的发展。

2. 金融租赁业与银行展开充分的合作,使得资金来源变得格外充足。在发达国家,大多数的金融租赁公司都具有和银行合作的传统,且很多规模较大的租赁公司都具有银行背景,随时可以获得银行的支持。与银行展开合作成为租赁业发展的首选途径。当金融租赁公司与银行展开合作之后,金融租赁公司的资金链就可以保持足够大的稳定性,不会出现资金断流的局面,这就使得金融租赁公司的业务可以尽可能地扩大,同时银行在与金融租赁公司的合作过程中,也可以使得自身资金得到优质的投资。

3. 加速折旧使得金融租赁公司的成本越来越少。由于金融租赁公司的业务属于投资行为的一种,同时受到美政府政策的支持,享受着各种政策及税收方面的支持,规定金融租赁公司可以将每一年这项所产生的税收予以免除,这就使得金融租赁公司所面对的税收压力大大的降低,同时金融租赁公司通过此项政策还可以将原本自己该承受的税收转移给承租方,为自身发展减轻压力。

五、中国融资租赁的发展对策

中国金融租赁业的发展只有短短的三十年,随着市场环境的改变及自身的不断调整和变革,目前我国的金融租赁业正处于一个发展的关键时期。但是,目前我国的金融租赁业的发展也面临着许多的问题,因此需要重视并解决。

(一)完善融资租赁领域相关法律法规

金融租赁行业要想获得良好的发展,就必须具备完善的法律法规,法律法规可以优化金融租赁业的行业发展环境,为金融租赁业的发展给予政策上的支持。发达国家的金融租赁业之所以可以获得如此好的发展,离不开国家法律的支持。所以,需要强化政府职能,为金融租赁业的发展创造良好的法律环境。

(二)完善融资租赁领域政策扶持体系

一个国家要想发展金融租赁业务,单靠企业的努力是远远不够的,还需要政府的大力支持。中国金融租赁业的发展时间较短,各方的资金来源还不完善。所以需要政府采取相应的措施支持金融租赁业的发展。政府可以通过减轻金融租赁企业的税收负担,为金融租赁企业创造更加便捷的融资环境来支持金融租赁业的发展。

(三)建立融资租赁人才培养体系

金融租赁业的发展离不开具有高度专业素质的人才,金融租赁业由于其自身具备的高风险、复杂性的特点,加大了对高素质人才的需求。目前我国从事金融租赁业的人员素质参差不齐,与发达国家相比差异较大。因此,需要加大对金融租赁的从业人员的培训,提升从业人员的专业素质,通过更加专业的操作手法为金融租赁业的发展注入动力,提高金融租赁业的公众形象。

融资计划范文第3篇

从2005年4月正式上线至今,土豆网已经进行5轮融资,吸收资金总额达到1.35亿美元,成为国内最“烧钱”视频网站。2009年底,优酷网宣布完成第五轮4000万美元融资,融资总额为1.1亿美元。

土豆网创始人及CEO王微透露,本次融资将主要用于三个方面:第一,对移动终端开发进行升级,全面发力无线业务;第二,整合专业内容与“橙色盒子”计划中的土豆自制内容,并推进全媒体业务拓展;第三,进一步改善用户体验。

不仅仅是在无线渠道上做了布局,土豆网在移动终端上的布局亦远超过同行,目前已与诺基亚、苹果、索尼爱立信、三星、LG、联想等全球知名手机品牌达成终端合作,并与诺基亚开展了联合定制专属视频widget软件等深度合作。

据土豆网内部人士透露,土豆网预计在今年年底实现盈亏平衡。而这似乎也意味着土豆网有望最快在明年年初实现上市,并实现王微在去年年底关于三年内赴美国纳斯达克上市的设想。

灵禅完成第三轮融资

8月3日,游戏开发商和游戏外包服务提供商上海灵禅信息技术有限公司宣布完成第三轮800万美元融资,由集富亚洲领投。参与投资的还有和通集团及东京海上投资管理。

灵禅曾于2006年获得来自乾龙创投得150万美元投资;后来还曾获得由台湾新扬管理顾问公司领投。日本亚洲投资有限公司(JAIC)和Cyber Agent跟投的第二轮600万美元。此外。灵禅曾于2008年并购了移动之星。获得100%股权。

灵禅成立于2005年,创业之初以提供游戏外包服务为主,目前游戏外包业务由“邀骋电脑”承担;网页游戏研发和发行业务由“苏州游宝”承担;手机游戏研发和发行业务由“北京移动之星”承担,公司拥有“游宝”网站作为其中国游戏运营平台。

松禾资本投资鼎楚科技

8月3日,杭州鼎楚科技有限公司以25%的股份,获得深圳松禾资本3000万元的投资。2005年成立至今,鼎楚科技先后获得了外观设计专利、实用新型专利、发明专利等多项专利证书。采用国际合同能源管理模式,向钢铁、化工、石化等客户提供能源审计、节能项目计划、节能设备研制、节能量监测等综合。仅循环水节能技术一项每年可以为企业节省用电60万至150万度。

上海生工获投资

8月4日,上海生工生物工程技术服务有限公司宣布近期获得了来自启明创投千万美元级别的投资。上海生工成立于1995年,已发展成为集科研和生产为一体的专业化生物工程公司。特别是化学合成DNA这一产品已使上海生工成为世界知名公司。公司产品涵盖DNA合成、DNA测序、全基因合成、多肽合成、各种生化试剂、各种酶类、分子生物学试剂盒、培养基、自产实验室耗材、小型仪器等。此外,上海生工还了IDT,AMRESCO、BBI、Worthington、MBI、Bioworld、Calendon等国外各类知名公司的产品。

神州租车获10亿元

8月8日,联想控股证实注资神州租车10亿元,成为这家国内最大租车公司的战略股东。通过本轮融资,联想控股在神州租车公司所占股比将超过50%。据预测。本轮投资完成后,神州租车利率成本将从目前行业的一般水平(12%以上)直降至5%―6%左右,与发达国家的融资租赁利率水平持平。神州租车成立于2007年12月,由2005年成立的联合汽车网发起成立,并在成立之初拿到了凯鹏华盈中国基金、美国CCAS公司及联想控股共同投入的2100万美元。目前已经发展成为中国最大的全国性连锁汽车租赁企业之一,现拥有可出租车辆约4000辆,业务遍布全国30余城市。

合润传媒完成第二轮融资

8月11日,合润传媒宣布近期获得了来自深圳市同威创业投资有限公司,以及深圳高特佳、凯晨资本等多个投资机构的第二论6000万元投资。去年9月合润传媒曾获得2000万元首轮投资。投资机构目前共约持有合润传媒40%股权,合润传媒创始人持有60%股权。合润传媒是一家以植入式营销为主业的第三方服务公司,主要从事品牌内容营销平台的搭建与销售。该公司目前主导业务是影视剧品牌内容广告(植入广告)、品牌内容整合营销(线下推广)、品牌内容公关(影视剧宣传推广)三部分。

中信资本收购特耐王集团

8月13日,中信集团旗下的私人直接投资公司中信资本宣布近期收购了位于日本东京的纸箱制造商特耐王集团(T ri-Wall KK)的多数股权。中信资本在此次收购中共支付了数十亿日元,同时计划支持特耐王集团的扩张并助其在数年内在香港上市。特耐王主要从事三层波纹纸包装,大部分亚洲业务来源于日本之外,该部分销售额占比高达75%,而中国已经占了特耐王销售额的30%-40%。

沃银德克注资新合作超市

8月26日,沃银德克资本通过旗下的私募股权投资基金一沃银德克中国投资基金。成功完成了对北京新合作连锁超市有限公司总额为4000万美元的投资。北京新合作连锁超市有限公司是由新合作商贸连锁集团为其优质资产上市投资设立的,在全国多个城市拥有大型卖场、超市和便利店,目前年销售额超过30亿元。新合作商贸连锁集团于2003年9月在北京成立,是由中华全国供销合作总社联合全国供销社系统和知名企业共同投资,以农村为主要目标市场,按照现代企业制度组建的全国性连锁超市集团。

北森获首轮投资

8月26日,人才管理解决方案提供商北森公司获得来自深圳创新投联合天津创投的首轮上千万元注资。此次所引入的资金将用于增强北森公司的研发实力,同时提升人才管理技术。并加快拓展其关联业务。

北森是在线人才管理解决方案提供商。为客户提供招聘管理、人才测评、员工继任、人才发展以及雇员调查的人才管理云计算平台、咨询服务和解决方案,这些解决方案有助于公司雇佣到更好的员工、对员工进行更有效的管理并加快员工的发展。截至目前,蒙牛、正泰、松下、三菱、大众、中海油、中国银行等超过3000家国内外知名企业正在使用北森公司的人才管理解决方案。

烟台巨力化学获投资

8月26日,嘉进投资国际有限公司宣布投资烟台巨力异氰酸酯有限公司,投资额约为2600万港元。烟台巨力主要产品为甲苯二异氰酸酯(TDI),为目前国内少数TDI的生产商之一。TDI是聚氯酯工

业的主要化工原料,主要用于海绵、高档油漆、高级黏合剂、高回弹性体等聚氨酯系列产品的生产。烟台巨力在2008年共生产1.9万吨TDI,年增长146%;销售收入5亿元,年增长119%。烟台巨力现正开始二期厂房工程建设,计划总投资12亿元,目标2011年建成投产,届时公司的TDI最高年产量可达到7万吨。

MediaV获上亿元投资

8月26日,聚胜万合(MediaV)宣布近日完成第二轮融资,由纪源资本和光速创投联合投资,规模上亿元。

MediaV创建于2009年初,并在当年获得光速创投的首轮融资。公司是一家专业从事精准营销及数字营销的专业广告技术和服务机构。MediaV公司正式其面向广告主的广告管理系统AdViva、面向网站主的广告管理系统PubViva以及其开放式广告网络运营平台DealViva。目前投入商业应用的互联网广告平台AdViva,集成了广告资源管理、广告投放控制、广告效果分析、网页效果分析等互联网营销及广告作业功能。

随视传媒获5000万元

8月26日,百度TV运营方随视传媒宣布完成第二轮融资,总金额达5000余万元,由浙江报业集团领投。随视传媒的首轮融资完成于2007年11月,由英特尔投资、法拉龙资本和百度联合注资,总金额达500万美元。随视传媒成立于2006年,是基于基础网络运营商IP网络之上,发展视频管理、匹配、跨视频系统加速和播放监控应用的应用产品/服务提供商。

九鼎入股中迅化工

8月26日,九鼎投资宣布近期投资了国内领先的农药制剂企业惠州中迅化工有限责任公司,该公司为国内第二大经济作物农药制药企业。

中迅化工于2002年12月成立,为中外合资企业,公司位于惠州市仲恺国家高新技术产业开发区。是一家集开发、生产和销售农药制剂、药肥、农化产品及植保服务于一体的农化企业。公司拥有自主技术研发中心,研究领域涵盖了植物保护系统的各个学科,具有较强的新剂型及自主创新品种的开发能力,拥有多项企业自主知识产权及符合国家产业科技课题的研究开发实验室。目前公司已拥有广东、湖南、四川三大生产基地。

维也纳酒店获2000万美元

8月18日,维也纳酒店集团宣布维也纳精品连锁酒店获得美国奇力资本2000万美元注资,资金已全部到位。此次是继软银赛富注资之后,维也纳酒店吸引到的第二轮风投。维也纳精品连锁酒店创立于1993年,定位于“精品商务”的连锁酒店。

维也纳酒店目前正在紧锣密鼓地进行全国战略布局,其品牌已经覆盖了包括北京、上海、广州、深圳等32个主流商务城市,近80家精品连锁终端(含签约筹备酒店),客房总量超过16000问。到今年底,维也纳酒店有望突破百家。在引入新的投资后,维也纳连锁酒店也将着手启动上市计划。

IPO・上市

康辉医疗纽交所上市

8月1 1日,国内领先的骨科医疗器械企业康辉医疗登陆纽约证券交易所,融资额为6840万美元。康辉医疗成立于1997年,其产品覆盖了骨科治疗的全部领域,包含创伤、脊柱、颌面、颅脑、人工关节五个细分领域共4000多种产品。康辉医疗2007年至2009年收入为8700万元、1.3亿元、1.8亿元,利润分别为4200万元、6000万元、7500万元。从2006年7月开始,康辉医疗共进行了三次规模较大的融资,总共募得约5250万美元。三轮融资后,ID GVC占发行前总股本21.5%、TDF占12.4%、鼎晖占股9%、SIG占18.4%。

乐视网创业板上市

8月12日,乐视网登陆深交所创业板挂牌交易,发行价为29.2元/股,发行市盈率为66.36倍。本次发行股份数量为2500万股,发行后总股本为1亿股,共募集资金7.3亿元。乐视网创立于2004年,是中国影视剧互联网发行门户网站及中国3G手机电视门户。此次募集资金将用于互联网视频基础及应用平台改造升级项目、3G手机流媒体电视应用平台改造升级项目、研发中心扩建项目以及其他与主营业务相关的营运资金项目。公司曾获得过汇金立方、深创投、南海成长共4500万元。以招股价计算,汇金立方账面退出金额达1.327亿元;深创投账面退出金额为9964.5万元;同创伟业账面退出金额为262.8万元。三家投资机构退出回报均为5.64倍。

乾照光电促红杉高额回报

8月12日,厦门乾照光电股份有限公司登陆创业板,发行价为45元,月殳,对应市盈率70.31倍。本次发行数量为2950万股,发行后总股本为1.18亿股。乾照光电公司成立于2006年,是目前国内四元系红、黄光LED芯片产销量最大的企业之一,同时也是国内能够批量生产三结砷化镓太阳能电池外延片的最大的企业之一。2008年3月,乾照光电获得红杉中国二期基金的1022万美元投资,上市前持有其20.56%的股份,上市后红杉资本持有股份被稀释为15.42%。按照开盘价90元计算,乾照光电市值超过106亿元,按照红杉所持股份15.42%计算,红杉资本所持股份的价值将达16.37亿元,其账面投资回报率超过22.5倍。这也是红杉中国投资的企业中首家在创业板上市的企业。

两岸产业投资基金落户福州

8月3日,福建省外经贸厅消息称,首个海峡两岸合资的产业投资基金公司――海峡汇富产业投资基金管理有限公司已批准落户福州。业内人士称,这是福建与台湾金融业在银行、保险等成功合作后新的合作方式。海峡产业投资基金管理公司由国家发改委批复设立。首个海峡两岸产业投资该基金由台湾富邦金控与福建省投资开发集团有限责任公司、国家开发投资公司共同出资,基金预计总规模为200多亿元,其中首期50亿元,主要投向海峡西岸经济区重要基础设施建设、有良好发展前景的未上市企业和闽台产业合作项目、台商投资企业,其中包括两岸合作的一些高科技项目。

卡贝集团募集首期人民币基金

8月5日,美国卡贝集团(NYPC)表示第一期人民币基金――卡贝太平洋投资基金,将于年内募集完成,目标金额约10亿元,投资领域主要涵盖医疗保健、教育文化、清洁科技、现代消费品等新兴战略产业。目前,卡贝集团已与北京市金融局等机构签订谅解合作备忘录(MOU),成为继凯雷集团之后第二家与北京市金融局签约的外资私募股权投资公司。卡贝太平洋投资基金将以中国或国际资本公开市场作为主要退出渠道,在三至五年的投资期内锁定4倍以上的目标现金回报率。而由于中国城乡一体化进程速度在加快,该基金将以二三线中小型企业作为关注重点。

融资计划范文第4篇

金融资产管理公司是指经国务院决定设立的收购国有不良贷款,管理和处置因收购国有银行不良贷款形成的资产的国有独资非银行金融机构。由中国人民银行颁发《金融机构法人许可证》,并向工商行政管理部门依法办理登记。它以最大限度保全资产、减少损失为主要经营目标,依法独立承担民事责任。现阶段,我国已成立了四家国有独资的金融资产管理公司。根据《金融资产管理公司条例》的规定,金融资产管理公司在其收购的国有银行不良贷款范围内,管理和处置因收购国有银行不良贷款形成的资产时,可以从事下列业务活动:

1、 追偿债务;

2、对所收购的不良贷款形成的资产进行租赁或者以其他形式转让、重组;

3、债权转股权,并对企业阶段性持股;

4、资产管理范围内公司的上市推荐及债券、股票承销;

5、发行金融债券,向金融机构借款;

6、财务及法律咨询,资产及项目评估;

7、中国人民银行、中国证券监督管理委员会批准的其他业务活动。

根据《金融资产管理公司条例》的规定,金融资产管理公司的注册资本为人民币100亿元,由财政部核拨。财政部制定了《金融资产管理公司有关财政财务政策的规定》,对此进行了原则规定。为了尽快落实国有独资商业银行向金融资产管理公司的资本划转工作,确保资本尽快足额划转到位,财政部于2000年7月25日印发了《关于资产管理公司资本划转有关问题的补充通知》(财金[200]44号)文件,就资本划转有关问题作了进一步的规定:

一、金融资产管理公司的实收资本100亿元从国有独资商业银行的现有资本中划转解决,其中现金资本不得低于应划转资本的25%;

二、以固定资产形式划转的资本应符合以下要求:

(一)固定资产价值不超过应划转资本的30%;

(二)固定资产价值按照银行划转当月的帐面净值计价。

银行在划转时,不得将原以行政划拨方式取得而未作价入帐的土地,作价至固定资产中以增加固定资产净值;不得对固定资产进行重估或盘盈增值;不得调整原已入帐的固定资产净值。固定资产划转当月由银行计提折旧;划转下月由资产管理公司按原折旧率继续计提折旧。

四、以投资形式划转的资本应符合以下要求:

(一)投资不超过应划转资本的45%;

(二)投资必须是银行自身的投资项目。股权关系须明确落实;出资证明书、投资协议或合同、公司章程、经年检的营业执照副本、1999年度资产负债表及损益表、银行历次出资的划款凭证和历年送增股份的入帐凭证等法律文件和会计资料须齐全;

(三)投资项目必须是经资产管理公司确认有效的项目;

(四)投资按照资产管理公司和银行双方审计后的净值划转。

从上述财政部有关的文件规定可以看出,作为金融资产管理公司资本金的资产(以下简称资本金资产),包括现金、固定资产、对外投资,其来源均从国有商业银行划转。固定资产价值按照国有商业银行划转当月的帐面净值计价;对外投资均按照资产管理公司和银行双方审计后的净值计价。

依据资产管理公司经营性质,可以对公司的资产分为两类。

一类是待处置资产,就是资产管理公司以买断方式或其他方式从商业银行取得的待处置的贷款及利息、待处置的流动资产、待处置的股权投资、待处置的固定资产、待处置房地产、其他待处置资产。这些资产是要由资产管理公司在最大限度保全资产、减少损失的前提下进行处置。财政部对资产管理公司业绩考核主要是针对这些资产的处置情况,考核资产管理公司处置不良资产的现金收入,考核指标为现金回收净额。

另一类资产是资本金性质的资产(资本金资产)。这些资产是由财政部核拨,从国有商业银行划转的现金、固定资产、对外投资。资本金资产的性质同待处置资产完全不同,这些资产构成资产管理公司净资产的一部分,属国有资本,负有保值增值的任务。

二、资本金资产的价值计量

资产价值的计量是企业财务核算的的基础,正确确认资本金资产的价值是资产管理公司国有资本保值增值的基础。

根据《企业财务通则》,财政部制定了《金融资产管理公司财务制度[试行]》。该《制度》对资产管理公司的待处置资产的价值计量作了详细的规定,但没有设置专门的章节对金融资产管理公司的资本金资产价值的计量作出特别的规定。资本金资产价值计量只能通过该《制度》对投资人投入资产价值计量的规定作出判断。

(一)固定资产

根据《金融资产管理公司财务制度[试行]》规定,公司自用固定资产指使用期限在1年(不含1年)以上,单位价值在2000元(含2000元)以上,并在使用过程中保持原有物质形态的资产,包括房屋及其他建筑物、机器设备、交通运输设备等。其中投资者投入的固定资产,除国家特别规定的外,按公允价值计价。该《制度》对公允价值作的定义为:公允价值指在公平交易中,熟悉情况的交易双方,自愿进行资产交换或债务清偿的金额。《关于资产管理公司资本划转有关问题的补充通知》(财金[2002]44号)规定的固定资产划转价值以银行划转当月的帐面净值计价,这个价值不属于公允价值,而应认为是“国家特别规定的”情况。

在实务中,银行划转当月的帐面净值同该固定资产的实际价值并不完全一致。根据《制度》规定,“投资者缴付的出资额超出实收资本的差额,资产重估确认增值以及接受捐赠的财产等,计入资本公积”。 帐面净值同该固定资产的实际价值差部份应确认为资本公积。

(二)对外投资

资产管理公司的对外投资按照持有目的和时期长短,划分为短期投资、待处置股权投资和长期投资。资本金资产不包括待处置股权投资。《制度》规定,“公司的有价证券按其取得时的实际成本计价。”按照《补充通知》的规定,资产管理公司取得的划转资本金短期投资是按照资产管理公司和银行双方审计后的净值计价,也就是说有价证券按其取得时的实际成本就是资产管理公司和银行双方审计后的净值。

融资计划范文第5篇

摘 要 作为金融衍生品的一种,融资融券可以释放市场活力,股市越活跃,交易方式越多,就越能吸引更多的投资者,这是股市发展的必经之路。融资融券业务的开启是我国股市发展的里程碑,起步晚、制度不完善、易受政策影响是其主要特点。会计核算和税收筹划是企业开展融资融券业务时的工作内容之一,也是本文论述的重点。

关键词 企业 融资融券业务 会计核算 税收筹划

融资融券又称“证券信用交易”或保证金交易。为了更好地开展融资融券业务,企业应不断完善会计核算及税收筹划,以便获取更大的经济效益和社会效益。企业开展融资融券业务的会计核算有利于预算管理的强化、成本核算制度的优化、会计集中核算制的推广。企业开展融资融券业务的税收筹划,有利于税收筹划更加合理,有利于税收筹划制度的建立。

一、企业开展融资融券业务会计核算实例及其规范会计核算的意义

(一)融资融券业务的性质

融资融券业务,是指证券公司向客户出借资金供其买入证券或者出借证券供其卖出,并由客户交存相应担保物的经营活动。因融资融券业务产生的交易称融资融券交易。在融资交易中,客户从证券公司借入资金购买证券,到期归还资金并支付利息;在融券交易中,客户从证券公司借入证券卖出,到期归还证券并支付利息。广义的融资融券交易通常还包括证券公司从证券金融公司、银行和非银行金融机构融得资金和证券的转融通业务。

(二)融资融券业务适应相关准则及企业融资融券会计核算实例

1.企业发生的融资融券业务,分为融资业务和融券业务两类,分别进行会计处理。分别适应相关准则如下:

关于融资业务,证券公司及其客户均应当按照《企业会计准则第22号―――金融工具确认和计量》有关规定进行会计处理。证券公司融出的资金,应当确认应收债权,并确认相应利息收入;客户融入的资金,应当确认应付债务,并确认相应利息费用。

关于融券业务,证券公司融出的证券,按照《企业会计准则第23号―――金融资产转移》有关规定,不应终止确认该证券,但应确认相应利息收入;客户融入的证券,应当按照《企业会计准则第22号―――金融工具确认和计量》有关规定进行会计处理,并确认相应利息费用。

证券公司对客户融资融券并代客户买卖证券时,应当作为证券经纪业务进行会计处理。证券公司及其客户发生的融资融券业务,应当按照《企业会计准则第37号―――金融工具列报》有关规定披露相关会计信息。

2.企业开展融资融券业务会计核算实例(在不考虑相关收费情况下):

假设2015年12月1日沪市大盘位于3600点,某公司预期大盘有可能进一步走低,因此向甲证券公司融券,做空交易。某公司融券B股票100万股,此时B股票市价10元/股,约定6个月后于2016年5月31日按年利率12%归还给B股票,同时按照股票市值的60%缴纳保证金600万元。2016年5月31日B股票市价8元,不考虑相关交易的手续费。

1.12月1日某公司融券缴纳保证金、实际融券以及出售股票时的会计分录为:

借:其他应收款――融券保证金 6000000

贷:银行存款――自有资金 6000000

借:交易性金融资产――B股票融券成本 10000000

贷:交易性金融负债――B股票融券本金 10000000

借:其他货币资金――融券存款 10000000

贷:交易性金融资产――B股票融券成本 10000000

2.5月31日B股票市价跌至8元,公允价值变动=(10-8)×100万股=200(万元),某公司会计分录为:

借:交易性金融负债――B股票公允价值变动 2000000

贷:公允价值变动损益――B股票 2000000

3.5月31日某公司购入100万股B企业股票归还甲证券公司,此时应冲销交易性金融负债科目余额,会计分录如下:

借:交易性金融资产――B股票融券成本 8000000

贷:其他货币资金――融券存款 8000000

借:交易性金融负债――B股票融券本金 10000000

贷:交易性金融负债――B股票公允价值变动 2000000

贷:交易性金融资产――B股票融券成本 8000000

通过“交易性金融负债”及其对应的“公允价值变动”会计科目,确认和计量融券业务因证券价格浮动而带来负债金额的变动及其收益,最终某公司通过融券做空交易获得200万元利得,扣除融券利息费用30万元,净利润170万元。

如果2016年5月31日前,股市在多头市场下,B股票上涨,某公司该笔融资融券业务可能出现亏损,甚至被强制平仓。

(三)健全企业融资融券会计核算制度,规范融资融券成本管理意义重大

在2008年股市跌回熊市后,资本市场在相当长的时间处于低迷状态,使得融资融券交易发展缓慢。直到2014年下半年以来,股市迎来一波波澜壮阔的牛市,融资融券业务迅猛发展,在较长的一段时间维持在万亿之上。无论市场牛熊,完善的成本核算制度都能使得企业更好地应对市场的潜在风险。在企业通过融资融券获得的利益较小的情况下,规范成本核算,能有效控制融资融券业务的融资成本,同时减少不必要的开支,同时建立起一整套规范的成本核算制度,使融资融券成本核算规范化、制度化。

二、融资融券业务的税收筹划要合理化、制度化

(一)营改增现阶段,税收筹划应规范、合理

经过这几年的发展,企业开展融资融券业务时的税收筹划已逐步完善,但其严谨性、操作性、科学性、实用性、合理性仍需要加强,而完善齐备的法律法规,能为融资融券业务税收筹划体系的规范化建设,创造一个良好的环境。融资融券业务的税收筹划要严格执行现有的法律法规,尤其在营改增现阶段,根据财税2016年36号文件,融资融券业务由以前缴纳营业税,自2016年5月1日起改交增值税费,一定要避免执行上的混乱,注重各相关税收法律之间的衔接,不断规范企业融资融券业务税收环节的管理,使税收筹划有法可依、有章可循,从而使税收筹划更加合理。但针对证券公司开展的融资融券,2016年3月,国家税务总局专门2016年第20号公告暨《国家税务总局关于融资融券业务营业税问题的公告》。《公告》明确:证券公司是实际开展融资融券业务并取得融资融券业务收入的单位,因此,按照现行营业税政策规定,证券公司应作为融资融券业务的营业税纳税人,就其取得的融资融券业务收入在其机构所在地申报缴纳营业税。这意味证券公司融资融券业务不在营改增的范围,融资融券业务仍然交纳营业税。而企业客户是按财税2016年36号文件规定交纳增值税。

(二)融资融券业务税务核算要与经营纳税相结合进行筹划

企业开展融资融券业务税收筹划,要与企业经营业务相结合,尤其在所得税纳税筹划上要合理。企业缴纳所得税,纳税时间是按季预交,年度汇算清缴。企业要根据纳税时间结合企业自身经营、资金状况、融资融券投资收益等几个方面进行统筹考虑,合理筹划。同时何时确定成本费用,确定成本费用多少,势必影响到缴纳期间,应纳税所得额,影响到税款金额、税负。合理的纳税筹划可以使企业税负更加合理,从而节约资金成本。

(三)税收筹划与企业业务流程管理相结合

完善的税收筹划的运作程序,是确保企业纳税规范化、合理化的关键。加强对各个业务流程的管理,使税收筹划管理与其他流程管理同步进行,从而建立现代企业全方位、全过程的业务监督体系。不断地完善和改进业务流程管理,尤其是税收筹划与财务管理、会计核算要有机结合,使得三者之间能实现有效的、全面的、动态的对接。在提高财务管理、会计核算管理、税收筹划管理效率基础上,提高企业整体管理水平。

三、结语

企业对开展融资融券业务的会计核算及税收筹划规范管理,一方面有助于提高企业资金的收益,另一方面为了更好地落实国家的税收政策。

参考文献: